Het stellen van de vragen: “Wat is een betere investering-vastgoed of aandelen?” Is hetzelfde als vragen of chocolade of vanille superieur is of als er een Aston Martin is beter dan een Bentley. Er is niet echt een antwoord, omdat een groot deel daarvan komt neer op uw persoonlijkheid, voorkeuren en stijl. Het komt ook neer op de specifieke kenmerken van de individuele investering. Zeer weinig voorraden zou hebben sloeg onroerend goed aan het strand in Californië in de jaren 1970 met behulp van veel van de schuld, en vervolgens verzilveren in twintig jaar later.

Vrijwel kon geen onroerend goed het rendement je hebt verdiend als u in aandelen van Microsoft, Johnson & Johnson, Wal-Mart, Berkshire Hathaway, Dell of Southwest Airlines geïnvesteerd, vooral als u uw dividenden herbelegd hebben verslaan. Dus het antwoord is niet zo eenvoudig als het lijkt.

Laten we beginnen door te kijken naar elk type belegging:

• Real Estate : Als u investeert in vastgoed, koopt u fysieke grond of onroerend goed. Sommige vastgoed kost je geld elke maand je houd hem – denk aan een vrijgekomen perceel grond waarvan je hoopt te verkopen aan een ontwikkelaar op een dag, maar op de proppen komen met contant geld out-of-pocket voor de belastingen en onderhoud. Sommige onroerend goed is kasgenererende – denk aan een flatgebouw, huurwoningen, of strip winkelcentrum waar de huurders sturen u controleert elke maand, betaalt u de kosten en houden het verschil als de winst.
• Voorraden : Als u aandelen van de aandelen te kopen, koopt u een stuk van een bedrijf. Of dat bedrijf maakt ijshoorntjes, verkoopt meubels, fabrikanten motorfietsen, creëert video games, of biedt fiscale diensten, heeft u recht op een verlaging van de winst, indien van toepassing, voor ieder aandeel u eigenaar. Als een bedrijf heeft 1.000.000 uitstaande aandelen en u eigenaar 10.000 aandelen, bent u eigenaar van 1% van het bedrijf. Wall Street maakt het lijkt veel ingewikkelder dan het is.

Raad van Bestuur, die worden gekozen door de aandeelhouders net als jij om te waken over het management van het bedrijf, bepaalt hoeveel van de winst elk jaar wordt geïnvesteerd in uitbreiding en hoeveel wordt uitgekeerd als dividend in contanten.

Voors en tegens van Real Estate vs. Stocks

Laten we nu eens kijken naar de voors en tegens van elk type investeringen om ze beter te begrijpen.

5 Voordelen van het beleggen in onroerend goed

• Onroerend goed is vaak een meer comfortabele investering voor de lagere en de middenklasse, omdat ze opgroeiden blootgesteld (net zoals de hogere klassen vaak over aandelen, obligaties en andere waardepapieren geleerd tijdens hun kindertijd en tienerjaren). Het is waarschijnlijk de meeste mensen hoorde hun ouders praten over het belang van “bezitten van een huis”. Het gevolg is dat ze meer open voor het kopen van land dan veel andere beleggingen.
• Wanneer u investeren in onroerend goed, je investeert in iets tastbaars. U kunt kijken naar het, voel het, rijden door met je vrienden, wijzen uit het raam, en zeggen: “Ik ben eigenaar van dat”. Voor sommige mensen, dat is belangrijk psychologisch.
• Het is moeilijker om te worden opgelicht in onroerend goed in vergelijking met aandelen als je je huiswerk doen, omdat je fysiek kunt opdagen, uw woning te inspecteren, uitvoeren van een achtergrond controleren op de huurders, zorg ervoor dat het gebouw eigenlijk is er voordat je het koopt, doe zelf reparaties … met voorraden, moet je de directie en de commissarissen te vertrouwen.
• Het gebruik van leverage (schuld) in onroerend goed kan veel veiliger worden gestructureerd dan het gebruik van schuld om aandelen te kopen door de handel op de marge.
• Vastgoedinvesteringen zijn van oudsher een geweldige inflatiehedge om te beschermen tegen een verlies aan koopkracht van de dollar geweest.

3 tegens van Investeren in Real Estate :

• In vergelijking met aandelen, onroerend goed kost veel hands-on werk. Je hebt te maken met de nachtelijke telefoontjes over exploderende afvalwater in een badkamer, gaslekken, de mogelijkheid van aangeklaagd voor een slechte plank op de veranda, en een hele reeks van dingen die je waarschijnlijk nog nooit overwogen. Zelfs als u een woning manager inhuren om zorg te dragen voor uw beleggingen in onroerend goed, is het nog steeds af en toe vergaderingen en toezicht nodig hebben.
• Vastgoed kan kost je geld elke maand als de woning onbewoond. Je hebt nog steeds belastingen, onderhoud, nutsvoorzieningen, verzekeringen, en meer betalen, wat betekent dat als je merkt dat je met een hoger dan normaal leegstand als gevolg van factoren die buiten uw controle, je kon eigenlijk op de proppen komen met geld elke maand!
• Zoals u in The Great Real Estate Myth geleerd, de werkelijke waarde van vastgoed nauwelijks toeneemt in voor inflatie gecorrigeerde termen (er zijn uitzonderingen, natuurlijk). Dit wordt gecompenseerd door de kracht van het hefboomeffect. Dat wil zeggen, stel je een $ 300.000 huis te kopen door de invoering van $ 60.000 van je eigen geld, en het lenen van de andere $ 240.000. Als de inflatie stijgt 3% omdat de overheid gedrukt meer geld en nu elke dollar minder waard is, dan is het huis zou oplopen tot $ 309.000 in waarde. Uw werkelijke “waarde” van het huis is niet veranderd, alleen het aantal dollars die het kost om het te kopen. Omdat u alleen investeerde $ 60.000, echter, dat staat voor een terugkeer van $ 9,000 op $ 60,000. Dat is een 15% rendement. Een back-out van de 3% inflatie, dat is 12% in reële winst voor factoring in de kosten van het bezit van het pand. Dat is wat onroerend goed zo aantrekkelijk maakt.

6 Voordelen van investeren in voorraden

• Meer dan 100 jaar onderzoek hebben aangetoond dat ondanks alle crashes, het kopen van aandelen, herbelegging van de dividenden, en hield ze voor langere tijd is de grootste rijkdom schepper in de geschiedenis van de wereld. Niets, in termen van andere beleggingscategorieën, slaat het bedrijfsleven eigendom (herinner – wanneer u een aandeel te kopen, bent u alleen het kopen van een stuk van een bedrijf).
• In tegenstelling tot een klein bedrijf dat u te starten en te beheren op uw eigen, heeft uw eigendom van een gedeeltelijke bedrijven door middel van aandelen van de voorraad geen werk van uw kant (met uitzondering van het onderzoek naar elk bedrijf om te bepalen of het voor u geschikt is) nodig. Er zijn professionele managers in het hoofdkwartier dat het bedrijf te runnen. Je krijgt om te profiteren van de resultaten van het bedrijf, maar hoeft niet opdagen om elke dag te werken.
• Hoogwaardige voorraden niet alleen hun winsten te verhogen jaar na jaar, maar ze verhogen hun dividenden in contanten, als goed. Dit betekent dat elk jaar dat door gaat, zal je groter controles in de mail als de winst van het bedrijf te laten groeien. Zoals het tijdschrift Fortune opgemerkt, “Als u wilt een enkel aandeel [van Johnson & Johnson] gekocht toen het bedrijf naar de beurs ging in 1944 bij zijn IPO prijs van $ 37,50 en was de dividenden herbelegd, zou je nu een beetje meer dan $ 900.000, een prachtige jaarlijks rendement van 17,1%.” Op de top van dat, zou je het verzamelen van ergens rond de $ 34.200 per jaar aan dividend in contanten! Dat is geld dat zou gewoon blijven rollen in je leven zonder iets te doen!
• Het is veel gemakkelijker om te diversifiëren als je in aandelen investeren dan wanneer u investeren in onroerend goed. Bij sommige beleggingsfondsen, kun je investeren zo weinig als $ 100 per maand. Met bedrijven zoals ShareBuilder, een divisie van ING, kunt u tientallen aandelen te kopen voor een vast maandelijks bedrag van slechts een paar dollar. Onroerend goed vergt aanzienlijk meer geld.
• De voorraden zijn veel meer liquide dan beleggingen in onroerend goed. Tijdens de reguliere markt uur, kunt u uw volledige positie, vele malen te verkopen, in een kwestie van seconden. Het kan zijn dat een lijst van onroerend goed voor dagen, weken, maanden of in extreme gevallen, jaren voordat het vinden van een koper.
• Lenen tegen uw aandelen is veel gemakkelijker dan vastgoed. Als uw makelaar u heeft goedgekeurd voor de marge lenen (meestal, het vereist alleen dat je het invullen van een formulier), het is zo eenvoudig als het schrijven van een cheque tegen je account. Als het geld is er niet in, is een schuld gemaakt tegen uw aandelen en u betaalt rente op, die doorgaans vrij laag.

3 Cons investeren in voorraden

• Ondanks het feit dat de voorraden zijn bewezen overtuigend om meer welvaart op de lange termijn te genereren, de meeste beleggers zijn te emotioneel, ongedisciplineerd en wispelturig te profiteren. Ze uiteindelijk geld te verliezen als gevolg van psychologische factoren. Case in point: Tijdens de meest recente instorting, de kredietcrisis van 2007-2009, bekende financiële adviseurs werden vertellen mensen hun voorraden te verkopen  na  de markt van 50% had getankt, op het moment dat ze hadden moeten kopen.
• De prijs van de voorraden kan extreme schommelingen op de korte termijn te ervaren. Uw $ 40 voorraad kan gaan tot $ 10 of $ 80. Als u weet  waarom  u eigenaar aandelen van een bepaald bedrijf, moet dit je niet lastig vallen in het minst. U kunt de gelegenheid gebruik maken om meer aandelen te kopen als je denkt dat ze te goedkoop of verkopen van aandelen als je denkt dat ze te duur zijn. Zoals Benjamin Graham zei, om emotioneel over aandelenkoersen waarvan u denkt dat er mis is verstoord door om te krijgen  andere volkeren  fouten in het oordeel.
• Op papier kan op voorraden niet uit alsof ze ergens voor tien jaar of meer tijdens zijwaarts markten gegaan. Dit is echter vaak een illusie omdat charts niet factor in de belangrijkste lange-termijn driver van waarde voor beleggers: herbelegde dividenden. Als je het geld gebruik maken van een bedrijf stuurt u voor het bezitten van zijn voorraad om meer aandelen te kopen, na verloop van tijd, moet je veel meer aandelen bezitten, waardoor u nog meer contant dividend recht in de tijd. Voor meer informatie, lees het werk van de Ivy League professor Jeremy Siegel.

Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He’s Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together.

Author: Ahmad Faishal

Ahmad Faishal is now a full-time writer and former Analyst of BPD DIY Bank. He's Risk Management Certified. Specializing in writing about financial literacy, Faishal acknowledges the need for a world filled with education and understanding of various financial areas including topics related to managing personal finance, money and investing and considers investoguru as the best place for his knowledge and experience to come together. View all posts by Ahmad Faishal